だいたいの投資は、リスクとリターンが同じぐらいの割合で存在します。
大きな利益を出せる投資商品は、大きな損失を出すこともあるということです。
名前も知らないようなマイナーな仮想通貨やイケハヤ氏が「マジで錬金術が発明された歴史的なイベント」と豪語した仮想通貨の出来事を振り返れば、その意味の理解も深まるはずです。
詳しい内容は以下にまとめておりましたので、宜しければ、ご覧下さい。
これらの事例を踏まえれば、投資で一時的に大きな金額を儲ける事ができたとしても、最終的に損失を被れば、全て水の泡です。
リスクの高い投資をし続ければ、最終的にゼロになる確率は高いわけですから、投資は「勝ち続ける」もしくは「引き際を見極める」ことが大事だと言えます。
勝ち続ける投資
長い間投資で勝ち続けるということは、相当難易度が高い話で、天才トレーダーでもない限り、一般投資家には不可能に近い話だと思います。
なので「勝ち続ける ≒ 負けない」投資を目指すのが良いでしょう。
インデックス投資の名著である「敗者のゲーム(著者:チャールズ・エリス氏)」にも書かれている内容ですが、85%のアクティブ投信は市場平均リターンを上回ることができません。
投資のプロでさえ9割近い確率で負けてしまうのですから、投資初心者が挑戦すれば、より100%に近い確率で負ける事になるのは火を見るより明らかです。
世界の株式市場を代表する株式指数S&P500の年間リターン(過去50年間)の単純平均は9.3%(幾何平均では8%程度)でした。
年間8%ずつ資産が増えれば、50年後の資産は約46.7倍になります。
これでも十分なリターンだと言えますが、これに満足できない投資家が「もっと儲けたい」「早くお金持ちになりたい」という欲求に駆られてしまい、市場平均を下回るリターンになってしまいます。
投資をやめる時期
「終わりよければ全て吉」ではないですが、投資は出口戦略も重要です。
一度に資産を切り崩すことはないですが、投資銘柄が大きく下がった時に資産を引き出してしまうと、長い時間をかけて育てた利益を受け取る事ができなくなります。
先ほどのグラフで言えば、2008年リーマンショックや2000年以降に起きたITバブルです。
株価が下がるということは、それだけ株式資産を手放している人が多いということなので「下落相場で株式資産を売るな」という方が無理があるかもしれません。
しかし、そのようなタイミングで資産を手放してしまうと、繰り返しになりますが、今までの利益は水の泡になり、手元に利益が残りません。
出来ることなら、株価は高い時に売るべきです。
高い時だけでなくても、満遍なく毎年定額ずつ切り崩す事ができれば、手元に残る利益は株価暴落時に売るよりも大きくなるはずです。
まとめ
一般的に「儲かる話(本当は儲からない投資方法)」ほど多くの人に伝わりますし、簡単に情報収集できる事が多いです。
ですが、そのような投資はハイリスクになりやすく、勝ち続ける投資とはかけ離れたところにあります。
投資で利益を残して、最後も良く終わるためには以下のことが重要だと思います。
【今回のまとめ】
- 大きなリターンを狙う投資をしない
- 負けない投資を心がける
- 暴落時に資産を売らない